Корреспондент: Дорогі гроші. Дефіцит гривні перетворив її в найдорожчу валюту планети

Дефіцит гривні перетворив її в найдорожчу валюту планети. Моторні європейці поспішають заробити на українському диві нескромні дивіденди, - пише Максим Біроваш в № 38 журналу Корреспондент від 28 вересня 2012 року

Україна встановила світовий рекорд за рівнем депозитних ставок. Ніхто у світі не пропонує таких високих відсотків за національну валюту, як українські банкіри.

За даними порталу deposits.org, середня ставка в країні за депозитними вкладами досягає 18,5% річних, у той час як у Бангладеш і Шрі-Ланці цей показник не перевищує 12,5%, а в неспокійній М'янмі він зупинився на позначці 11% . У найстійкіших економіках світу відсотки і зовсім порівняно з українськими мірками мікроскопічні: наприклад, у Німеччині - 1,4%, в США - 1,05%, у Швейцарії - 0,125%.

Щотижня грати на підвищення депозитних ставок українські банки змушені не від хорошого життя. До 26% річних за вклади в гривні - це вже не сенсація, а повсякденність. Надвисокими ставками на вклади вітчизняні банки намагаються поповнити виснажені запаси гривні та іноземної валюти.

Ніхто в світі не пропонує таких високих відсотків за національну валюту, як українські банкіри

За спостереженнями заступника голови правління Єврогазбанку Романа Горбачова, брак гривні посилює і сезонний спад ділової активності. "Традиційно в літній період приплив вкладів фізосіб знижується, - говорить фінансист. - Бізнес теж працює не так активно. Щоб уникнути проблем із платоспроможністю, банки змушені залучати депозити, плавно підвищуючи ставки ".

Депозитна гонка привернула гроші не тільки українців, але й іноземців. Вони охоче вкладають гроші в українські банки, прибутковість яких значно вища, ніж у фінустановах Європи. Національний банк вчасно піймав потрібну хвилю і з осені дозволив нерезидентам України ввозити в країну інвалюту без зазначення джерела походження коштів.

"Зараз серед клієнтів українських банків можна знайти чимало іноземців, і це добре, але головне, щоб потім банки змогли заплатити за тими відсотками, які вони обіцяють", - говорить Олександр Сугоняко, голова Асоціації українських банків. Протягом нинішнього літа, за даними НБУ, обсяг вкладів іноземців зріс на 14%, з 29,7 млрд до 34 млрд грн.

Незважаючи на такий приплив грошей ззовні, Сугоняко впевнений: штучний дефіцит гривні є прямим доказом зростання тиску на нацвалюту. "Недавнє просідання гривні за кілька днів до 8,2 грн. за $ 1 - це перша ластівка майбутньої девальвації, - зазначає Сугоняко, - це поки ще безпечний рівень, до якого ми давно повинні були прийти, але, думаю, це ще не дно ".

Приплив валют

Банки змагаються за клієнта, пропонуючи йому неймовірно високі ставки за депозитними внесками у гривні. Захоплені цим змаганням, банкіри підвищили планку до 25-26%. А, наприклад, у VAB Банку винесли на ринок надзвичайно солодку пропозицію - 29% річних.

Такими високими бонусами українці дивують увесь світ. Як розповіли Корреспонденту в інформаційно-аналітичному агентстві Thomson Reuters, середня ставка депозитів для фізосіб в Україні, розрахована за результатами дослідження в 20 найбільших вітчизняних банках, - 18% річних у гривні. Різниця у ставках на вклади в гривні та інвалюті призвела до виникнення явища, яке в банківському співтоваристві охрестили депозитними туризмом.

"З кожним роком все більше нерезидентів цікавляться розміщенням вкладів в українських банках", - запевняє директор департаменту роздрібних сегментів Правекс-Банку Олег Заєць.

Різниця в ставках на вклади в гривні та інвалюті призвела до виникнення явища, яке в банківському співтоваристві охрестили депозитними туризмом.

Олександр Канова, власник автомайстерні з Італії, вже два роки приїжджає до України, щоб заробити на депозитних вкладах. Розрахунок простий: на батьківщині ставки на річні внески в євро ледь досягають 3,5%, тоді як в українських банках - 10%.

"Це космічні відсотки на євро та вашу валюту, яких не знайдеш в ЄС, - захоплений Канова. - Я розумію, що в цю ціну входить так званий страховий ризик, але я готовий ризикнути ".

Гість з Риму розповідає, що зачастив до України, керуючись підказкою одного банківського менеджера. Той раніше їздив в подібний депозитний тур до Румунії. До 2008 року там були такі ж високі відсотки, як і тепер в Україні.

"Я довіряю своєму другові, який тоді сам був клієнтом [банку] UniCredit в Італії та вкладав [заощадження] там під 3,5%, а тепер в Україні у нього є депозит в гривні під 17% і в доларах - під 7,5 %, - ділиться Канова. - Це велика різниця ".

Про те, що в Україні можна заробити на депозитних вкладах, Канова та його приятель дізналися з інтернету. Спочатку він став переказувати кошти на картку своєму київському знайомому, а той переказував кошти на депозит. Потім у 2005-му скасували візи для громадян Євросоюзу, і італієць відразу приїхав до Києва. "Тепер можна ввозити 10 тис. євро без декларування суми", - уточнює Канова.

Микола Івченко, керівник інформаційно-аналітичного центру Forex Club, зазначає, що таке рішення НБУ своєчасне. "Нам зараз потрібна валюта, тому спрощення її ввезення в країну - логічне рішення", - упевнений експерт.

У разі форс-мажору фонд зобов'язується компенсувати суму вкладу 200 тис. грн., притому що зовсім недавно він готовий був покрити суму не більше 150тис. грн.

Ще один крок у бік залучення депозитної гривні або інвалют зробив Фонд гарантування вкладів, куди входять 164 зі 175 наявних в Україні банків. У разі форс-мажору фонд зобов'язується компенсувати суму вкладу 200 тис. грн., притому що зовсім недавно він готовий був покрити суму не більше 150 тис. грн. Як повідомили Корреспонденту у фонді, рішення про збільшення захищеної суми практично відразу призвело до зростання кількості вкладників та сум вкладу на рахунках українських банків.

Утім, ефективність вкладів під високі банківські відсотки перебуває у прямій залежності від стійкості нацвалюти. Лише в тому випадку, якщо курс гривні щодо долара не перевалить за позначку в 9,2 після виборів, клієнт залишиться з наваром.

За словами аналітика інвесткомпанії АРТ Капітал Станіслава Зеленецького, з гривнею може статися будь-яка метаморфоза, оскільки національна економіка вкрай залежна від світової кон'юнктури. Поки вона не на українській стороні. Вартість сталі падає, експорт та видобуток руди тане, феросплавні заводи задувають печі. Міжнародний валютний фонд не дає ніяких гарантій відновлення співпраці з Україною.

План дій

У пункті обміну валют навпроти станції метро Хрещатик із самого ранку стоїть помітна черга заспаних киян. "Гривня", "девальвація", "долари" - ці три слова найчастіше лунають у натовпі стурбованих громадян. З появою журналіста люди остаточно прокидаються та охоче розповідають, як вони планують уберегти свої кошти.

Найбільш поширений варіант - купити долари і покласти їх на рахунок. За даними НБУ, обсяг банківських вкладів фізичних осіб у вільно конвертованій валюті у липні збільшився майже на $ 420 млн. Це найвищий показник у поточному році. До 1 серпня обсяг депозитів в інвалюті перевищив $ 20 млрд.

Щоб виключити масовий обмін гривні на валюту, Нацбанк збільшив обов'язковий для всіх банків обсяг резервування коштів. З початку літа загальний обсяг цього недоторканного запасу, за даними НБУ, зріс з 17 млрд до 26 млрд грн. - історичний максимум. У підсумку деяким фінустановам довелося заморозити практично всю наявну гривню.

Якщо раніше материнські компанії з Росії та ЄС давали кредити українським банкам, то тепер вони не проти ці гроші забрати і залишити у себе, - говорить
експерт. - Наші банки зараз більше грошей віддають, ніж отримують

Крім того, перед початком нового бізнес-сезону великі банки, що входять до міжнародних груп, активно погашали свою заборгованість перед власними материнськими структурами. Це, говорить Івченко, остаточно спустошило скарбницю вітчизняних фінансистів, і поповнити її було просто неможливо.

"Якщо раніше материнські компанії з Росії та ЄС давали кредити українським банкам, то тепер вони не проти ці гроші забрати і залишити у себе, - говорить експерт. - Наші банки зараз більше грошей віддають, ніж отримують ".

У центрі соціально-економічних досліджень СASE Україна зазначають: якщо зростання ставок на депозити продовжиться, це стане сигналом про серйозні проблеми і передвісником девальвації національної валюти. З одного боку, розповідає аналітик центру Катерина Рудська, зниження курсу гривні виявиться рятівним колом для експортерів, які зможуть більше заробити на зовнішніх ринках і менше витрачати власні заощадження.

З іншого боку, за таку допомогу експортерам будуть розплачуватися прості українці: долар стане дорожчим, ціни на імпортні товари зростуть, зарплати в гривнях знеціняться.

Вийти з непростої ситуації Україна зможе тільки за рахунок дешевих кредитів, які здатний дати лише МВФ. Але з МВФ нинішньому уряду все важче знаходити спільну мову.

"Зараз у діях влади більше політики, ніж економіки, і перед виборами парламентська більшість ні за що не піде на підвищення тарифів на газ, що є умовою отримання кредиту від МВФ", - говорить Сугоняко. Влада обов'язково згадає про дешевий кредит МВФ, пророкує Віталій Кравчук, старший дослідник Інституту економічних досліджень і політичних консультацій. Після виборів політична складова в економіці буде зведена до нуля, додає експерт.

Великі ставки

Україна - чемпіон світу за рівнем депозитних ставок. У цій непрестижній номінації українці змагаються із найбільш екзотичними економіками світу

Дані deposits.org

Вкладошукачі

Кількість українців, охочих заробити на високих депозитах у вітчизняних банках, зростає з року в рік

Дані Фонду гарантування вкладів

***

Цей матеріал опубліковано в № 38 журналу Корреспондент від 28 вересня 2012 року. Передрук публікацій журналу Корреспондент в повному обсязі заборонений. З правилами використання матеріалів журналу Корреспондент, опублікованих на сайті Корреспондент.net, можна ознайомитися тут.